【#基金從業(yè)資格# #2019年基金從業(yè)資格考試試題及答案：私募股權(quán)投資（備考6）#】信念和斗志宜聚，懈怠和悲觀(guān)宜散；我們的斗志因信念而燃起，不懈怠、不悲觀(guān)，落實(shí)每一個(gè)知識(shí)點(diǎn)。©無(wú)憂(yōu)考網(wǎng)整理“2019年基金從業(yè)資格考試試題及答案：私募股權(quán)投資（備考6）”供考生參考。更多基金從業(yè)資格考試模擬試題請(qǐng)?jiān)L問(wèn)©無(wú)憂(yōu)考網(wǎng)基金從業(yè)資格考試頻道。

　　1、股權(quán)投資基金的()整個(gè)投資的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。

　　A、項(xiàng)目進(jìn)入

　　B、項(xiàng)目實(shí)施

　　C、項(xiàng)目退出

　　D、項(xiàng)目評(píng)估

　　2、從()的角度來(lái)看，上市轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益高;清算退出一般將面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn)。

　　A、退出效率

　　B、退出收益

　　C、退出成本

　　D、退出風(fēng)險(xiǎn)

　　3、境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行上市的一般流程不包括()。

　　A、改制

　　B、申報(bào)審核

　　C、申購(gòu)

　　D、股票發(fā)行及上市

　　4、下列關(guān)于境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行上市的主要程序排序正確的是()。

　　A、中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核;路演、詢(xún)價(jià)、發(fā)行;預(yù)先披露;股票上市

　　B、股票上市;路演、詢(xún)價(jià)、發(fā)行;預(yù)先披露;中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核

　　C、預(yù)先披露;路演、詢(xún)價(jià)、發(fā)行;中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核;股票上市

　　D、預(yù)先披露;中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核;路演、詢(xún)價(jià)、發(fā)行;股票上市

　　5、()又稱(chēng)委托驅(qū)動(dòng)制度。

　　A、競(jìng)價(jià)交易

　　B、大宗交易

　　C、要約收購(gòu)

　　D、協(xié)議轉(zhuǎn)讓

　　6、()主要在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行。

　　A、協(xié)議退出

　　B、清算退出

　　C、并購(gòu)?fù)顺?/p>

　　D、掛牌轉(zhuǎn)讓退出

　　7、全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌流程中()為關(guān)鍵的工作是股改。

　　A、決策改制階段

　　B、材料制作階段

　　C、反饋審核階段

　　D、登記掛牌階段

　　8、股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式給掛牌公司帶來(lái)的積極影響包括()。

　�、�.為掛牌公司提供相對(duì)專(zhuān)業(yè)和公允的估值服務(wù)和報(bào)價(jià)服務(wù)

　�、�.為掛牌公司引入外部投資者、申請(qǐng)銀行貸款、進(jìn)行股權(quán)質(zhì)押融資等提供重要的定價(jià)參考

　�、�.有助于提高投融資效率

　�、�.為掛牌公司融資、并購(gòu)等創(chuàng)造更為便利的條件

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　9、()是指通常由被投資企業(yè)大股東或創(chuàng)始股東、管理層、員工等出資購(gòu)買(mǎi)股權(quán)投資基金持有的企業(yè)股份，從而使股權(quán)投資基金實(shí)現(xiàn)退出的行為。。

　　A、股權(quán)并購(gòu)

　　B、做市轉(zhuǎn)讓

　　C、股權(quán)回購(gòu)

　　D、競(jìng)價(jià)交易

　　10、清算退出主要方式有()。

　　Ⅰ.解散清算

　�、�.強(qiáng)制清算

　�、�.破產(chǎn)清算

　　Ⅳ.依法清算

　　A、Ⅱ、Ⅲ

　　B、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅱ

　　D、Ⅰ、Ⅲ

　　參考答案及解析：

　　1、【正確答案】C

　　【答案解析】本題考查項(xiàng)目退出概述。股權(quán)投資基金的項(xiàng)目退出是整個(gè)投資的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，對(duì)股權(quán)投資基金而言，實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目的成功退出是其進(jìn)行股權(quán)投資的終目標(biāo)

　　2、【正確答案】B

　　【答案解析】本題考查項(xiàng)目退出概述。從退出收益的角度來(lái)看，上市轉(zhuǎn)讓退出的收益一般要比掛牌轉(zhuǎn)讓退出和協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出的收益高;清算退出一般將面臨虧損的風(fēng)險(xiǎn)

　　3、【正確答案】C

　　【答案解析】本題考查上市轉(zhuǎn)讓退出。境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行上市的一般流程：改制、輔導(dǎo)、申報(bào)審核、股票發(fā)行上市

　　4、【正確答案】D

　　【答案解析】本題考查上市轉(zhuǎn)讓退出。境內(nèi)首次公開(kāi)發(fā)行上市的主要程序：改制設(shè)立股份有限公司;上市輔導(dǎo);IPO申請(qǐng)文件;向中國(guó)證監(jiān)會(huì)申報(bào)IPO申請(qǐng)文件;預(yù)先披露;中國(guó)證監(jiān)會(huì)審核;路演、詢(xún)價(jià)、發(fā)行;股票上市

　　5、【正確答案】A

　　【答案解析】本題考查上市轉(zhuǎn)讓退出。競(jìng)價(jià)交易制度又稱(chēng)委托驅(qū)動(dòng)制度，主要包括集合競(jìng)價(jià)和連續(xù)競(jìng)價(jià)兩種方式。

　　6、【正確答案】D

　　【答案解析】本題考查掛牌轉(zhuǎn)讓退出。掛牌轉(zhuǎn)讓退出主要在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行

　　7、【正確答案】A

　　【答案解析】本題考查掛牌轉(zhuǎn)讓退出。決策改制階段的主要工作是選聘中介機(jī)構(gòu)，配合中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行盡職調(diào)查，選定改制基準(zhǔn)日、整體變更為股份公司。這一階段為關(guān)鍵的工作是股改

　　8、【正確答案】D

　　【答案解析】本題考查掛牌轉(zhuǎn)讓退出。股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式給掛牌公司帶來(lái)的積極影響，集中表現(xiàn)在做市商為掛牌公司提供相對(duì)專(zhuān)業(yè)和公允的估值服務(wù)和報(bào)價(jià)服務(wù)，為掛牌公司引入外部投資者、申請(qǐng)銀行貸款、進(jìn)行股權(quán)質(zhì)押融資等提供重要的定價(jià)參考，有助于提高投融資效率，為掛牌公司融資、并購(gòu)等創(chuàng)造更為便利的條件

　　9、【正確答案】C

　　【答案解析】本題考查協(xié)議轉(zhuǎn)讓退出。股權(quán)回購(gòu)是指通常由被投資企業(yè)大股東或創(chuàng)始股東、管理層、員工等出資購(gòu)買(mǎi)股權(quán)投資基金持有的企業(yè)股份，從而使股權(quán)投資基金實(shí)現(xiàn)退出的行為

　　10、【正確答案】D

　　【答案解析】本題考查清算退出。清算退出主要方式有兩種：解散清算、破產(chǎn)清算。